En este artículo se plantea una descripción general del S&P 500 contra Fortune 500. El Fortune 500 y el S&P 500 son medidas diferentes de empresas en los Estados Unidos, y están compiladas por dos empresas diferentes.
Fortune 500 es una lista anual de las 500 empresas más grandes que utiliza las cifras de ingresos más recientes e incluye empresas públicas y privadas.
El S&P 500 por su parte, es un índice de 500 empresas públicas que son seleccionadas por el Comité del Índice S&P. La principal diferencia entre las dos listas es que una incluye empresas privadas, mientras que la otra solo incluye empresas de gran capitalización que cotizan en bolsa.
Fortune 500 vs S&P 500: Frente a frente
Fortuna 500
Fortune 500 es una lista anual de las 500 empresas más grandes de EE. UU. que utiliza las cifras más recientes de ingresos. Está compilado y administrado por la revista Fortune e incluye empresas públicas y privadas.
El Fortune 500 se puede utilizar para evaluar la salud de la economía estadounidense en general. Cuando muchas empresas de un sector se eliminan de la lista, puede indicar debilidad en ese sector en particular.
S&P 500
El S&P 500 es un índice compuesto por 500 acciones de gran capitalización que representan las principales industrias de la economía estadounidense. El Comité del Índice S&P elige qué 500 empresas deben incluirse en el índice analizando la liquidez, la industria y la capitalización de mercado de las empresas que cotizan en bolsa.
Las empresas de gran capitalización son aquellas que tienen una capitalización de mercado de más de $10 billones. El S&P 500 mide el riesgo y el rendimiento general del mercado de acciones de gran capitalización. Es el principal parámetro de referencia que utilizan los inversores y los profesionales para evaluar la salud de las acciones de gran capitalización estadounidenses.
Diferencias clave
La revista Fortune pretende que su lista sea un ranking de empresas estadounidenses en contraposición a las empresas que hacen negocios en Estados Unidos. Esta distinción se nota en sus criterios de selección. Una empresa estadounidense, según la definición de Fortune 500, está incorporada en los EE. UU. y opera en los EE. UU. La empresa puede ser pública, privada o cooperativa, y deben presentar estados financieros ante una agencia gubernamental para calificar.
Se excluyen las empresas que no presentan informes al gobierno. Tampoco son elegibles las empresas estadounidenses que se consolidan en otra empresa, ya sea nacional o extranjera, para la presentación de informes financieros.
Por el contrario, el comité S&P 500 evalúa el mérito de la inclusión de una empresa, en función de ocho criterios principales:
- Capitalización de mercado
- Liquidez
- Domicilio
- Flotación pública
- Clasificación del sector
- Viabilidad financiera
- Período de tiempo que cotiza en bolsa
- Bolsa de valores
Para ser agregada al índice, una empresa debe satisfacer los siguientes requisitos de tamaño basados en la liquidez:
- Una capitalización de mercado mayor o igual a $8.2 billones de dólares.
- Un valor anual en dólares negociado a una capitalización de mercado ajustada por flotación mayor a 1.0.
- Un volumen de negociación mensual mínimo de 250.000 acciones en cada uno de los seis meses previos a la fecha de evaluación.
El comité de selección quiere que el S&P 500 sea representativo de las industrias de la economía estadounidense. Los valores deben cotizar públicamente en la Bolsa de Valores de Nueva York (incluidas NYSE Arca y NYSE MKT) o NASDAQ (NASDAQ Global Select Market, NASDAQ Select Market o NASDAQ Capital Market).
